在持續的通貨膨脹和不斷上升的利率下,能源行業在2023年經歷了動盪的起伏。追蹤標準普爾500指數能源行業指數的能源精選行業SPDR基金(XLE),年初至今僅錄得6.7%的溫和漲幅,遠遠落後於標準普爾500指數(SPX)的17%漲幅。
然而,隨著OPEC+成員國繼續限產,油價再次上漲。10月交割的原油期貨合約(CLV23),最活躍的一個,最近達到十年來最高價格,原因是沙特阿拉伯和俄羅斯延長產量削減,以及美國能源信息署(EIA)預測供需缺口擴大。
隨著油價飆升,現在是考慮為投資組合添加頂級能源股票的大好時機。以下是三家不僅提供有吸引力的股息收益率,而且據分析師預測具有可觀增長潛力的能源公司。
馬拉松石油(Marathon Oil)
馬拉松石油公司(NYSE:MRO)成立於1887年,從事石油和天然氣勘探,在美國和非洲都有業務。該公司市值164.2億美元,股息收益率為1.44%。儘管其股價今年僅上漲2%,但落後於XLE。
與去年同期相比,馬拉松石油公司上個季度的收入和盈利都有所下降,但兩個數字都超過了街頭的預期。儘管收入下降34.3%至15億美元,但該公司仍設法擊敗盈利預期,每股收益為0.48美元,下降63.6%。值得注意的是,馬拉松石油公司在過去五個季度中持續超過盈利預期。
該公司的淨產量也有所增加,第二季度達到每天399,000桶油當量(MBOE/d),比去年同期增長16.3%。原油產量也增加到每天189,000桶油當量,比去年增長13.2%。
截至2022年12月31日,馬拉松石油公司的可探明儲量為13.4億桶油當量,其中91%在美國,9%在赤道幾內亞。近一半的儲量由原油和凝析油組成。
分析師對馬拉松石油公司仍持樂觀態度,給予共識“強烈買入”評級,目標價平均值為32.89美元,反映約20.5%的潛在上行空間。
企業產品(Enterprise Products)
企業產品公司(NYSE:EPD)總部位於德克薩斯州休斯敦,為天然氣、天然氣液體(NGL)、原油、精煉產品和石化產品提供中游能源服務。該公司廣泛的基礎設施包括美國和加拿大5萬多英里的管道、超過2.6億桶的儲存量、20個深水碼頭、30個天然氣處理廠和26個分餾塔。
儘管第二季度財報令人失望,但企業產品公司擁有580.1億美元的市值和7.32%的可觀股息收益率。該股價雖然年初至今上漲了10.9%,但在公布第二季度報告後出現了回落。
企業產品公司報告,截至6月30日的季度收入和盈利較去年同期均有所下降,收入下滑33.7%至106.5億美元,每股收益為0.57美元,減少近11%。這次盈利未達預期是個例外,因為該公司在過去五個季度中有四個超過了分析師的預期。
值得注意的是,該公司第二季度運輸的原油和精煉產品較去年同期有所增加,每天710萬桶,而去年同期為660萬桶。
分析師對企業產品公司維持“強烈買入”的共識評級,目標價平均值為31.46美元,暗示約17.5%的上行潛力。
德文能源(Devon Energy)
德文能源公司(NYSE:DVN)成立於1971年,是一家石油和天然氣勘探生產公司,主要在美國各個盆地經營,市值為339.1億美元。該公司提供高達8.52%的可觀股息收益率,但在2023年表現欠佳,年初至今已下跌超過9%。
與同行一樣,德文能源公司第二季度報告的收入和盈利較去年同期均有下降。34.5億美元的季度收入比去年同期下降38.6%,而每股核心收益1.18美元則下跌54.4%,儘管超過了共識預期。德文能源公司在過去五個季度中有四個超過盈利預期。
此外,該公司報告本季度平均原油產量創下歷史新高,增長8%至每天32.3萬桶,其旗艦特拉華盆地貢獻良好。
德文能源公司今年初投資了尖端地熱發電公司Fervo Energy 1000萬美元,體現了其對地熱能源領域的承諾。
分析師對德文能源公司維持“溫和買入”評級,目標價平均值為60.45美元,暗示超過12%的潛在上行空間。
總之,這三家擁有大量已探明儲量、產能不斷增長以及持續派息的能源公司,在能源行業勢頭上升之際值得考慮。